1 Aalto – Yritystapaus Talouden rooli Finnairilla Antti Lehto

Agenda 1.Oma työhistoria 2.Talousorganisaatio Finnairissa 3.Talouden keskeisiä tehtäviä 4.Business Control 5.Muutama käytännön esimerkki casesta, jossa taloudella ollut suuri rooli 6.Kysymyksiä

Polku nykyrooliin Kesätöitä esim. Fazer, Valuatum KTM, Helsingin kauppakorkeakoulu Laskenta/Rahoitus/Yritysjuridiikka KPMG Tilintarkastaja Bridgestone Finland Controller Tuotepäällikkö Canon Business Controller Matkatoimisto Oy Area Talousjohtaja, 2009 alkaen vastuussa myös ostoista Finnair Oyj VP, Business Control, Kaupalliset toiminnot Head of Business Control, Kaupalliset toiminnot & Aurinkomatkat Head of Group Business Control 6/2015-

Talousorganisaatio CFO Shared Service Center (BOSE Estonia) AP & PaymentARGL & FC Group Accounting & Taxation Group Business Control Group Financial Reporting (management reporting) Group TreasuryProcurement

Talouden järjestelmät IP (BW) PM (BW) AC TEM Banking Sonet & AGM (Aurinkomatkat Oy) Amos & Kasperi (Finnair Technical Services Oy) Twin eGo (Finnair Cargo Oy) SAP HR GLAR APPayment © Finnair | August Group reporting GC7 (BW) Cognos planning Hyperion Essbase Flip (Traffic data) Group reporting GC7 (BW) Cognos planning Hyperion Essbase Flip (Traffic data) AGM SMT Oy Movex Navision Finnair Travel Retail Oy

Talousorganisaation keskeisiä tehtäviä Rahoitusrakenteen suunnittelu ja toteuttaminen Kassavirta ja riittävien kassavarojen varmistaminen Lyhytaikaisten sijoitusten hallinta Investoinnit, business caset & yrityskaupat Kontrolliympäristön suunnittelu ja varmistaminen Taloudellinen ennuste Budjetti ja järkevien mittareiden määrittely (KPI & arvot niille) Kirjanpidon oikeellisuuden varmistaminen ja tehokas taloushallinto Konsernilaskenta ja tilinpäätökset Johdon raportointi Liiketoimintajohdon sparraaminen ja haastaminen Tehokas ostaminen

Business Control Toimintaa ohjaava ajatus: Konsernissa tehdään ainoastaan sellaisia asioita/päätöksiä, jotka lisäävät taloudellista arvoa Keskitetty BC-organisaatio, mutta käytännön työstä valtaosa tapahtuu liiketoimintayksiköissä Liiketoimintajohtajan oikea käsi BC:n tehtävänä varmistaa, että yksiköissä  Noudatetaan konsernin yhteisesti sovittuja politiikkoja  Työntekijöillä riittävä ymmärrys talouden järjestelmistä ja toimintatavoista (ohjaamista, kouluttamista & valvomista)  Kirjanpito on oikein; Bosen ohjeistus ja yhteistyö  Projekteissa ja investoinneissa taloudelliset vaikutukset arvioidaan oikein  Linjajohto tietää ja seuraa oman yksikkönsä taloudellista kehitystä  Käytettävä mittaristo on järkevä & ajan tasalla sekä kaikilla työntekijöillä on järkevät toimintaa ohjaavat taloudelliset tavoitteet  Budjetit ja ennusteet oikealla tasolla

Finnairin taloudelliset tavoitteet 8 EBIT margin 6% over cycleEBITDAR margin minimum of 17% over cycleAdjusted gearing maximum of 175%Return on Capital Employed (ROCE) minimum of 7% © Finnair | August 2015

Case esimerkkejä 1.Säästöohjelman suunnittelu, toteutus & seuranta 2.Tuotto-ennusteen läpikäynti talousjohtajan kanssa 3.Wifi investointi 4.Finnair Plus kanta-asiakasohjelman muutokset 5.Talouden tehtävien siirto Boseen

200 M€ kustannussäästötavoite ylitetty 17 miljoonalla eurolla Muut Lentäjät* Matkustamopalvelu* Tekniikka & maapalvelut* Vaihe I:140 M€ Vaihe II: 60 M€ Toteutunut Tavoite yhteensä 200M€ Muut henkilöstöryhmät ja muut säästöt 8 Vaiheen I lisäsäästöt Vaiheen II toteuma Säästöt mennessä 217 M€ 4 *Solmitut sopimukset tuovat säästöjä vaiheittain 2015 alkaen Toteutuvat vaiheittain 2015 alkaen

Case esimerkkejä 1.Säästöohjelman suunnittelu, toteutus & seuranta 2.Tuotto-ennusteen läpikäynti talousjohtajan kanssa 3.Talouden tehtävien siirto Boseen 4.Finnair Plus kanta-asiakasohjelman muutokset 5.Wifi-investointi

Airbus A350 (fall 2015-) Wi-Fi/ wIFE onboard & new ancillary platform content New baggage concept with LIGHT fares (3/15) Long-haul economy comfort seats (12/14-) Long-haul inflight product update (11/14-) Finnair Sky Bistro (11/14-) Finnair mobile app (11/14-) Lounge extensions (8/2014-) Royal Signature menus (1/15-) New upgrade options (Q1/15-) New destinations & route concept changes Business class full-flat seats (02-11/14) Integrated Finnair & Aurinkomatkat operations 12 Business case esimerkkejä © Finnair | August 2015

Kysymyksiä?