“Liikasen raportti ” Pankkisektorin rakenteiden uudistamisesta Karita Troberg.

Esitys aiheesta: "“Liikasen raportti ” Pankkisektorin rakenteiden uudistamisesta Karita Troberg."— Esityksen transkriptio:

1 “Liikasen raportti ” Pankkisektorin rakenteiden uudistamisesta Karita Troberg

2 EU:n pankkisektorin rakenteiden uudistamista pohtineen korkean tason työryhmän raportti Työryhmän puheenjohtajana Suomen Pankin pääjohtaja Erkki Liikanen Mukana myös 10 muuta kansainvälisesti korkean tason asiantuntijaa 153 sivuinen raportti, jossa viisi keskeistä uudistusehdotusta RaporttiTaustaaOngelmatRatkaisutReaktiot

3 Mitä tapahtui ennen raporttia? Syitä pankkisektorin muutostarpeelle Pankkien paisuminen Varjopankkisektori Luottojen arvopaperistaminen Talletuspankkien velkaantuminen, varainhankinnan maturiteettien lyheneminen Sijoittajat eivät reagoi rankaisemalla, vaan suurille pankeille myönnetään alhaisia korkomarginaaleja Finanssikriisi, riskit veronmaksajien maksettavaksi Hyvin vähäiset mahdollisuudet ajaa alas ongelmapankkeja RaporttiTaustaaOngelmatRatkaisutReaktiot

4 Pankkien velkakierre Uudet vakavaraisuussäännökset (Basel III), komission ehdottamat elvytys- ja kriisinratkaisutoimet koetaan riittämättömiksi Too-big-to-fail Varjopankkisektorin linkittyminen talletuspankkien luotottamiseen Luotot arvopaperistamalla irti taseesta  vakavaraisuussäännöksiä voidaan kiertää Syntyneet ongelmat RaporttiTaustaaOngelmatRatkaisutReaktiot

5 Työryhmän ehdotukset I.Suuririskisen kaupankäynnin pitäminen erillään muista pankkiryhmän toiminnoista I.Talletukset eivät näin enää suojaisi riskisiä kaupankäyntimalleja II.Tavoitteena suojella veronmaksajia II.Hyväksyttävä elvytys- ja kriisinratkaisusuunnitelma voi pankkikohtaisesta vaatia suurempaa erittelyä I.Oma-aloitteisuus, kriisiin varautuminen III.Sijoittajavastuuinstrumenttien käyttö kriisinratkaisuvälineenä I.Muutetaan luonnollista maksujärjestystä IV.Tiettyjen lainojen pääomavaatimusten uudelleenarviointi V.Pankkien hallintokulttuurin ja valvonnan vahvistaminen RaporttiTaustaaOngelmatRatkaisutReaktiot

6 Markkinoiden reaktiot, raportin vastaanotto Ristiriitainen vastaanotto, toisaalta kiitetty hallitsemattomien kriisien suitsimisesta Koetaan, että on vain muokattu Vicker’s commissionista tai Volcker rulesta Pankkialalle tyypillisesti lisäsääntely otettiin vastaan tarpeettomana ja liiallisena Ajoitusta kritisoitu – juuri kun lamasta oltaisiin toipumassa, lisäsääntely tukahduttaa luototuksen Pankkien riskisyyden arviointi ei perustu viimeisimpään tutkimukseen EU:n Komission laati raportin pohjalta ohjeistuksen tammikuussa 2014 RaporttiTaustaaOngelmatRatkaisutReaktiot

7 Lähteet European Commission: Structural reform of the EU banking sector, Press Release Database http://europa.eu/rapid/press-release_IP-14-85_en.htm?locale=en European Commission: Summary of the Replies to the Consultation of the Internal Market and Services Directorate General, Press Release Database http://ec.europa.eu/internal_market/consultations/2012/hleg-banking/replies-summary_en.pdf Adrian Blundell-Wignall: The Liikanen Report on Banking Reform: A Good Try, But Two Major Flaws, OECD Insights, 24 th April 2013 http://oecdinsights.org/2013/04/24/the-liikanen-report-on-banking-reform-a-good-try-but-two- major-flaws/ Alex Barker: EU Review Wants Bank Trading Ringfenced, Financial Times, 2 nd Oct 2012 http://www.ft.com/intl/cms/s/0/74db28e2-0c73-11e2-a776-00144feabdc0.html#axzz42hoSwyv3 Michiel Bijlsma: The Liikanen Report – is size the elephant in the room?, Bruegel, 9 th Nov 2012 http://bruegel.org/2012/11/the-liikanen-report-is-size-the-elephant-in-the-room/ Szu Ping Chan: Bank reform must reflect changes since crisis, says Liikanen, The Telegraph, 15 th Jun 2015 http://www.telegraph.co.uk/finance/economics/11672728/Bank-reform-must-reflect-changes- since-crisis-says-Liikanen.html Erkki Liikanen: Miksi pankkisektorin rakenteita on uudistettava?, Suomen Pankki, 2 nd Oct 2012 http://www.suomenpankki.fi/fi/suomen_pankki/ajankohtaista/puheet/Pages/puhe_el_hleg.aspx Wikipedia: Liikanen report https://en.wikipedia.org/wiki/Liikanen_report